Аналитик Чернов рассказал о рисках хранения всех сбережений в наличных деньгах
Свыше 80% граждан держат хотя бы часть своих сбережений в наличной форме. Об этом свидетельствуют данные исследования Финансового университета при правительстве РФ. И это не архаика или недостаток финансовой грамотности, а осознанный выбор. Люди готовы пожертвовать доходностью, отказываясь от процентов по вкладам, ради двух главных ценностей: конфиденциальности и безопасности. Насколько правилен выбор россиян, «МК» выяснил у экспертов.
тестовый баннер под заглавное изображение
Основная масса граждан — более 80% — хранят часть имеющихся накоплений в виде наличных. Главные причины такого поведения — желание сохранить конфиденциальность или страх стать жертвой мошенников. Ради этого люди готовы отказаться даже от высокой доходности по вкладам.
По данным Центробанка, в 2024 году объем наличных денег в обращении в России увеличился на 1,2%, или на 230 млрд рублей, что стало самым слабым приростом за последние девять лет. На 1 января текущего года объем наличности достиг 18,66 трлн рублей. Для сравнения, на тот же период 2024 года размер этого показателя составлял 18,03 трлн рублей. Однако исследования показывают, что полностью от кэша на руках россияне отказываться не собираются. Как отметила и. о. завкафедрой мировых финансовых рынков и финтеха РЭУ им. Г.В. Плеханова Светлана Фрумина, по состоянию на 2024 год отмечались достаточно существенные объемы наличности, что свидетельствует о сохраняющемся доверии части населения к «традиционным» формам сбережений. Причин хранения средств в наличной форме несколько:
— недоверие к финансовым институтам, сформированное под воздействием исторического опыта финансовых кризисов и случаев заморозки активов;
— ограниченность доступа к банковским услугам в малых населенных пунктах;
— возможность сохранения анонимности и скрытия доходов;
— ограниченность страховой защиты сбережений на вкладах и т.д.
«То, что более 80% россиян по-прежнему держат часть сбережений в наличных, — это отражение не столько экономики, сколько психологии денег, — продолжает разговор президент Ассоциации финансовых и инвестиционных советников фондового рынка Юлия Кузнецова. — Людям важно ощущать контроль и физическое присутствие накоплений. В условиях высокой неопределённости и санкционных ограничений многим кажется, что «деньги под рукой» — это гарантия стабильности, даже если они теряют в доходности. Но с финансовой точки зрения это нерационально». При ключевой ставке 16,5% даже краткосрочные депозиты приносят ощутимую прибыль, тогда как наличные ежедневно обесцениваются из-за инфляции. По сути, человек, держащий деньги дома, платит «налог на спокойствие» — жертвует доходом ради чувства контроля, считает эксперт.
Тем не менее плюсы у такого подхода тоже весьма весомые. «Безусловным преимуществом хранения средств в наличной форме является их полная ликвидность, — считает Фрумина. — Деньги находятся в распоряжении владельца и не требуют доступа к банковской инфраструктуре, а значит не реагируют на технологические сбои». Кроме прочего, законодательство предусматривает налогообложение не всей суммы дохода по вкладам, а лишь его части, превышающей установленный необлагаемый минимум, который в 2024 году составил 210 тысяч рублей, поэтому с точки зрения максимизации благосостояния, выбор в пользу наличности выглядит как упущенная выгода.
Хранение средств в бумажной форме в ряде ситуаций действительно может способствовать сохранению конфиденциальности и снижению уязвимости перед отдельными видами мошенничества. Однако подобная стратегия сопряжена с существенными рисками и ограничениями. Для граждан, заинтересованных в защите личных финансов от внешнего вмешательства — от налогового контроля, семейных споров или корпоративных конфликтов, — наличные средства выполняют функцию неформальной ликвидности, находящейся вне периметра цифрового отслеживания, отметила Фрумина.
Однако есть и другое мнение на этот счет. «Иллюзия конфиденциальности обманчива: современные банковские системы достаточно защищены, а вот наличные чаще становятся объектом краж, потерь или пожаров, — считает Кузнецова. — Реальные случаи мошенничества с банковскими счетами единичны, если соблюдать базовую цифровую гигиену и не раскрывать данные». В предпочтении кэша счету в банке есть практические мотивы — это опасения перебоев с интернетом, блокировок или отказов в работе мобильного банка. Но это, скорее, повод диверсифицировать активы, а не хранить всё «под подушкой», подчеркнула инвестиционный советник.
Как напомнил аналитик Freedom Finance Global Владимир Чернов, часть старшего поколения не доверяет онлайн-сервисам, а в некоторых российских регионах интернет стали отключать планово для повышения безопасности. Кроме того, у людей сохраняется старая привычка иметь «подушку» на случай отключения связи, блокировки карты или экстренных расходов, таких как лечение, ремонт, поездка. Еще один мотив — это теневая занятость и расчеты «в конвертах», где с наличными удобнее.
И все же тут важно не переборщить. «С финансовой точки зрения отказ от вкладов в пользу наличных снижает доходность или даже скорее их сохранность, так как средняя ставка по вкладам в крупных банках сейчас 12–13% годовых, тогда как наличные теряют покупательную силу при инфляции около 7% на ту же величину. То есть реальные потери составляют около 7% в год», — пояснил аналитик.
Рационально хранить дома сумму, равную 1–2 месяцам обычных расходов семьи как экстренный запас. Остальные средства лучше держать на банковских вкладах, где они защищены государственной системой страхования, и приносят доход выше инфляции. Для консервативных граждан подойдут вклады с возможностью частичного снятия, а для более опытных можно выбрать короткие ОФЗ или облигации крупных банков с купоном 12–13% годовых. Хранение крупных сумм наличными сегодня экономически невыгодно и психологически обманчиво: безопасность обеспечивается не купюрами под матрасом, а финансовой грамотностью и цифровой гигиеной, заметил эксперт.